资深财务管理专家赵晓磊系列采访一：双循环理论守护企业价值，助力企业可持续发展

编者按：

　　近年来，全球经济形势呈现出复杂多变的特点，既孕育着机遇也潜藏着挑战。在国际舞台上，全球经济复苏的步伐亟须加强，而地缘政治的环境正变得日益错综复杂。在国内层面，我国拥有世界上最具潜力的超大规模市场，宏观政策持续为经济复苏提供支持，政策空间依然宽广，为全面深化改革和扩大开放注入了强劲动力。然而，国内经济发展同样面临一些不利因素，如人口减少、技术封锁、能源和汇率价格波动，以及国际政治经济形势的变动等，这些都是影响我国经济发展的重要因素。除此之外，房地产市场的危机风险、地方政府的债务风险，以及外部经济环境的不确定性，也成了制约我国经济稳定发展的潜在风险点。根据公开数据，中国中小企业的平均寿命仅为2.5年，集团企业的平均寿命大约为7～8年，而相比之下，欧美企业的平均寿命约为40年，日本企业更是高达58年。在这样的大背景下，中国企业如何保护和提升自身价值，实现可持续发展，成为企业家们必须深思熟虑的问题。

　　我们有幸邀请到财务管家双循环理论的创始人，资深实战派财务管理专家赵晓磊女士，来分享她关于这一理论的深刻见解。赵晓磊女士阐述了外循环——即企业运营层面，旨在增强企业的盈利能力，以及内循环——即财务部门内部，目标是提高工作效率和财务工作质量。她还提出了四管概念，包括资金管理、资产管理、利润管理和风险管理，以及塑造高素质财务负责人的形象。通过内外循环的相互作用，企业财务的稳健性得以加强，整体价值得到提升。赵晓磊女士对企业发展趋势有着深刻的洞察力，她希望自己的理论体系能够帮助企业认识到财务健康是企业生存和发展的根本，促使企业更加重视财务管理，有效规避风险，即使在复杂多变的市场环境中也能保持从容，实现可持续发展。

　　记者问：赵女士，您好，请您先做一个自我介绍好吗？

　　赵晓磊：您好，我是赵晓磊，本科毕业于北京工商大学会计学专业，并且最近完成了巴黎商学院的MBA课程。我是一名高级会计师和中级经济师。我的职业生涯一直服务于央国企，积累了14年的财务工作经验。我对财务领域的各个板块都相当熟悉，包括会计核算、资金管理、税务筹划、全面预算、决算审计以及投融资等。在学术领域，我也曾发表过数篇论文。

　　在我的职业生涯中，我亲历了企业财务管理的诸多挑战与变革。我发现，许多企业在财务管理上往往缺乏系统性和前瞻性，这在一定程度上制约了企业的健康发展。因此，我深感建立一套科学、实用的财务管理理论体系的紧迫性和重要性。正是在这样的背景下，财务管家双循环理论应运而生。我坚信，这一理论能够为企业的财务管理提供有力的支持和指导，助力企业在激烈的市场竞争中立于不败之地。

　　记者问：最初是什么动因促使您提出财务管家双循环理论的呢？

　　赵晓磊：在2015年，我担任会计一职，年终绩效考核时，我们采取了现场述职的形式。在述职报告中，我阐述了会计的定义——会计是一种经济信息系统。我这样说道：换言之，我不仅仅是一个人，我是一个信息系统。此言一出，现场立刻爆发出一片笑声。凭借我在现场的幽默表现以及日常工作的尽职尽责，我以高分荣获了那一年的优秀员工称号。那次述职经历也加深了我对会计工作的理解，会计不仅是经济管理活动，它还具备核算和监督的基本职能，会计既是经营管理活动的终点，也是起点。这促使我思考：如果会计是经营管理活动的终点和起点，那么财务管理在企业运营中究竟扮演着怎样的角色呢？带着这个疑问，我开始深入探究财务管理的理论，并发现传统财务管理更多地聚焦于财务数据本身，却往往忽视了财务以外的其他方面。因此，我萌生了构建一个全新的财务管理理论框架的构想，旨在将财务部门的内部管理与企业的整体环境相融合，形成一个闭环系统。这便是财务管家双循环理论的初步构想。我期望借助这一理论，助力企业更高效地推进业务流程，进而增强其在行业内的竞争力。

　　记者问：财务管家双循环理论这一术语的含义是什么？

　　赵晓磊：我提出的理论为财务管家双循环理论。在这里，财务管家代表我的角色定位，而双循环则是我作为管家所采用的方法论。作为财务管家，我必须在循环理论的关键节点上识别问题、解决问题，并协助管理层有效管理企业的利润、资金、资产和风险，确保企业的稳定发展和壮大。

　　记者问：那么，双循环具体指的是哪些循环呢？

　　赵晓磊：简单来说，双循环包括外循环和内循环。外循环涉及企业的运营层面，而内循环则关注财务部门内部的运作。外循环如何运作？企业通过业务活动创造利润——利润转化为资金——资金投入资产——这些经济活动通过会计记录转化为财务数据，揭示潜在风险——为企业业务决策提供支持——推动业务的进一步发展——良好的利润状况进一步促进外循环，增强企业的盈利能力。内循环如何进行？出纳员处理单据——会计记录凭证——根据会计信息进行税务申报——依据会计和税务信息进行财务分析、预算执行、决算等——确保财务部内部信息同步，保证财务数据的完整性和准确性，实现动态更新。内循环提升了财务部门内部的工作效率和工作质量，而内外循环的共同作用则增强了企业的财务稳健性，提升了企业的整体价值。

　　记者问：在循环的过程中还有哪些内容？

　　赵晓磊：在内外循环的过程中，我们必须实现四项管理，即资金管理、资产管理、利润管理和风险管理。具体而言，我们需要妥善管理现金流，维护优质资产，剥离不良资产，管理应收应付款项，以及留存收益。同时，加强内部控制，以控制财务和经营风险。只有将每一个环节落到实处，我们才能实现财务健康，从而支持企业的可持续发展。资金管理要求我们密切关注现金流的动态，确保有足够的流动资金以应对突发情况和抓住市场机遇。优质资产的维护则涉及对现有资产的定期评估和优化，确保它们能够持续为企业创造价值。剥离不良资产是财务策略的一部分，旨在减少财务负担，提高资产的整体质量。在利润管理方面，我们不仅要关注利润的增长，还要优化成本结构，提高盈利能力。管理应收应付款项则是确保资金流转顺畅的关键，减少坏账和延迟付款带来的损失。留存收益则是为了企业的未来发展和应对不确定性储备资金。内部控制的加强则涉及制定和执行严格的财务政策和程序，确保数据的准确性和合规性。这包括定期审计、严格的权限管理以及对关键业务流程的监控。通过这些措施，我们可以有效地识别、评估和应对潜在的财务和经营风险，确保企业的稳健运营。

　　记者问：能否进一步阐述这个理论对企业带来的具体益处？

　　赵晓磊：在财务管家双循环理论的指导下，企业的财务运作变得更为高效和有序。外循环确保了企业通过业务活动创造的价值能够顺畅地转化为资金，进而投入资产，推动企业的持续发展。同时，通过会计记录揭示的潜在风险为管理层提供了宝贵的决策依据，帮助他们及时调整业务策略，规避风险。而内循环则通过优化财务部门内部的工作流程，提升了工作效率和数据准确性。出纳员、会计等财务人员的紧密协作，确保了财务信息的同步更新和完整记录，为企业的财务管理提供了坚实的基础。当内外循环协同作用时，企业的财务稳健性得到了显著增强。这不仅提升了企业的盈利能力，还增强了企业的抗风险能力，使企业在激烈的市场竞争中保持领先地位。因此，财务管家双循环理论不仅守护了企业的价值，更为企业的可持续发展注入了强大的动力。

　　记者问：能否分享一些在理论指导下取得成功的案例？

　　赵晓磊：好的。案例一：最近，各子企业的财务报表新鲜出炉。在审阅其中一家的报表时，我注意到实收资本与留存收益之间存在逻辑上的矛盾。我迅速介入调查，发现子企业的利润已经转为资本，因此不应再向股东分配股息。然而，子企业的会计人员未能及时察觉这一情况并上报给企业高层。我立即向企业领导汇报了这一发现，企业领导随后向集团高层请示，最终成功追回了子企业对集团的分红，为子企业保留了至关重要的运营资金。案例二：我曾担任一家养老院的财务负责人。某日，企业副总向我咨询：养老院的一位老人请求借款，我们是否应该同意？经过短暂思考，我向副总建议：我们不能借款。副总追问原因，我解释道：如果我们今天借给一个人，明天其他老人也可能提出同样的请求，如果再有借无还，这将带来潜在的资金风险。此外，从税务角度考虑，借款将被视为销售行为，我们需要缴纳借款利息的增值税，这将导致额外的资金支出，若不缴税，则可能面临税务风险。副总采纳了我的建议，没有向老人借款，避免了潜在的资金和税务风险。案例三：在某次合作协议中，包含了一项对赌条款，规定必须在一年内达成特定的经营目标。我注意到对方有3000万的前期费用需要摊销，因此建议领导签署一份备忘录，将这部分费用排除在经营目标的计算之外。领导接受了这一建议，从而避免了可能因无法完成指标而产生的损失。案例四：我曾负责接待税务总局稽查局为期两个月的检查。由于财务账目规范、全面，提供的财务数据清晰完整，且我配合态度良好，稽查局未发现重大问题，检查顺利通过。相比之下，下属子企业的接待人员未能提供良好的配合，导致企业被税务机关处以数千万元的罚款。我的妥善处理保护了企业的资产，避免了资产流失。

　　记者问：这个理论是否适用于所有企业呢？

　　赵晓磊：该理论是一种趋势性理论，主要适用于中央企业、国有企业以及中大型合资和民营企业。

　　记者问：企业应如何采纳这一理论？具体的操作步骤有哪些？

　　赵晓磊：实施这一理论的首要步骤是寻找一位合适的财务负责人，其次是梳理企业各部门的运行关系，最后是构建和强化财务团队。

　　理想的财务负责人应具备以下几项关键能力：1. 实施财务战略的能力，偏好稳健型策略，以保护企业价值并有效控制风险。2. 扎实的专业基础，确保财务合规性及数据的可靠性与有效性。3. 强大的领导力，以促进财务团队的建设。4. 出色的协调能力，有助于跨部门沟通和业务与财务的融合，解决工作中的问题。5. 良好的职业道德，便于与政府、金融机构等机构进行有效交流，维护企业形象，并确保预算、决算、审计等工作的顺利进行。

　　梳理企业各部门运行关系的首要任务是熟悉企业的组织架构和人力资源政策。接着，与各部门负责人进行沟通，以了解企业的主营业务和各部门的职责分工。之后，与企业高层领导沟通，掌握管理层的理念和经营风格。在建立各部门沟通机制时，需要明确沟通目标，推动跨部门协作，并获得领导层的支持与示范，定期进行审查与优化。随后，召开启动会议，明确各部门的分工和交互工作流程，从而解决职责不明确、互相推诿、工作流程繁琐重复、工作结果不佳以及财务部门被错误指责等问题。

　　第三个步骤是财务团队的建设，包括：

　　1.明确各岗位职责；

　　2.熟悉财务部人员情况；

　　3.建立财务部内部沟通机制;

　　4.加强内外部培训以提升专业能力;

　　5.组织活动以增强团队的凝聚力和执行力。

　　若企业采纳这一理论，将确保财务健康，助力企业实现可持续发展。

　　在构建和强化财务团队的过程中，企业还需注重财务人员的绩效考核与激励机制。通过建立科学合理的绩效考核体系，可以激发财务人员的积极性和创造力，促进财务团队整体效能的提升。

　　同时，合理的激励机制，如奖金、晋升机会等，也能够吸引和留住优秀的财务人才，为企业的长期发展提供坚实的人才保障。此外，企业还应加强财务风险管理，建立健全财务风险预警机制。通过对财务风险的有效识别、评估和监控，企业可以及时发现并解决潜在的财务风险，确保企业的财务安全。

　　在实施财务管家双循环理论的过程中，企业还需注重与内外部相关方的沟通与协作。通过加强与政府、金融机构、供应商、客户等利益相关方的交流与合作，企业可以获取更多的资源和支持，共同推动企业的可持续发展。

　　总之，企业引进财务管家双循环理论需要经历寻找合适的财务负责人、梳理企业各部门运行关系和构建强化财务团队等多个步骤。通过全面深入地实施这一理论，企业将能够提升财务管理水平，增强竞争力，实现可持续发展。

　　记者问：在这次采访的尾声，您还有何补充或想要强调的吗？

　　赵晓磊：我想强调，财务健康是企业生存和发展的基石。我呼吁各位企业家重视财务工作和财务人员。其重要性主要体现在以下几个方面：

　　1.确保企业生存与持续经营

　　现金流稳定性：健康的财务状况能确保企业日常运营资金充足，避免因现金流断裂导致的停摆。例如，支付员工工资、供应商货款、租金等刚性支出都依赖于稳定的现金流。

　　抗风险能力：在市场波动（如经济衰退、行业竞争）或突发事件（如疫情、供应链中断）面前，财务健康的企业展现出更强的缓冲能力，从而降低破产风险。

　　2.支持战略决策与业务扩张

　　投资未来：充足的资金储备和合理的负债率使企业有能力投资研发、技术升级、市场拓展或并购，从而抓住增长机会。灵活应对变化：财务稳健的企业能快速响应市场变化，例如推出新产品、进入新市场或调整商业模式，而无需受制于资金短缺。

　　3.增强融资能力与信用评级

　　降低融资成本：财务健康的企业更容易获得银行贷款或吸引投资者，且能以更低利率融资。

　　提升市场信誉：良好的财务报表（如低负债率、高利润率）会增强合作伙伴、客户和投资人的信心，形成良性循环。

　　4.保障员工与股东利益

　　员工稳定性：财务健康的企业能按时发放薪资、提供福利，减少人才流失，维持团队士气。

　　股东回报：持续盈利和合理的分红政策能稳定股价，吸引长期投资者，提升企业市值。

　　5.避免短期行为，实现长期价值

　　减少短视决策：财务压力可能导致企业通过裁员、削减研发或降低质量来止血，损害长期竞争力。

　　可持续发展：健康的财务状态支持企业在环保、社会责任（ESG）等领域投入资源，符合现代商业趋势。

　　6.提升行业竞争力

　　财务健康的企业在行业低谷期可通过并购弱势对手、扩大市场份额或优化成本结构，巩固自身地位。例如，苹果、微软等巨头在经济危机中仍能逆势增长，与其财务储备密不可分。

　　总之，财务健康不仅是企业生存的氧气，更是驱动战略落地的燃料。它通过平衡短期生存与长期发展，为企业创造韧性、灵活性和可持续性。忽视财务健康的企业，即使拥有优质产品或市场机会，也可能因资金链断裂而功亏一篑。因此，企业需将财务管理视为核心战略，而非单纯的后台职能。构建财务健康的企业文化，培养全员财务意识，从管理层到基层员工都应理解并践行财务纪律，确保每一笔支出和投资都能为企业带来长远价值。此外，定期审查财务状况，及时调整经营策略，以适应市场变化，也是提升行业竞争力不可或缺的一环。只有这样，企业才能在激烈的市场竞争中立于不败之地，实现可持续发展。

　　编后语：

　　本次访谈揭示了赵晓磊女士在职场上所展现的强烈责任感和主人翁精神。她将企业财务状况视为己任，主动参与财务管理和决策过程，致力于保障企业的财务稳健与持续发展。赵晓磊女士的这种职业精神不仅提升了她个人的职业素养，更为企业带来了显著的行业竞争力提升。她以高度的责任心和使命感，确保了企业财务决策的科学性和合理性，为企业在激烈的市场竞争中赢得了宝贵的优势。通过她的努力，企业得以更加精准地把握市场动态，合理分配资源，从而在行业中脱颖而出，实现了持续稳健的发展。赵晓磊女士的事迹激励着更多的职场人士以企业利益为重，共同推动企业的繁荣与进步。